住房貸款利率上調(diào)，而存款利率保持不變，使得越來越多的人開始尋求收益更高的理財(cái)(相關(guān):證券財(cái)經(jīng))產(chǎn)品；銀行也很"善解人意"的隔三岔五就推出一些和匯率、利率、貴金屬等各種指數(shù)掛鉤的結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品，標(biāo)榜的高收益開始讓銀行里排起了長隊(duì)。

　　記者在采訪中卻發(fā)現(xiàn)，消費(fèi)者對于銀行太過依賴的心理以及銀行中介的角色使得結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品并沒有大家想象中的那般誘人。

　　高收益形同虛設(shè)

　　王先生選擇了一款與石油掛鉤的外匯結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品，投資20萬美金。根據(jù)約定，石油價(jià)格一年之內(nèi)在60到70美元每桶，可以獲得5%的收益，超過這個(gè)區(qū)域收益為零。環(huán)顧當(dāng)時(shí)的國際石油價(jià)格尚在50美元左右，王先生毅然決然投資，結(jié)果油價(jià)短期內(nèi)輕而易舉地突破了70美元，王先生不但拿不到任何收益，還必須存夠一年，這意味著連活期利息都沒的拿。

　　華夏銀行總行營業(yè)部個(gè)人業(yè)務(wù)部總經(jīng)理助理張文會(huì)告訴記者，結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品的收益并不確定，70%左右的人拿不到預(yù)期的最高收益。結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品中，銀行的角色是中介，賺取的是可觀的手續(xù)費(fèi)，風(fēng)險(xiǎn)全部給了客戶。市場情況每時(shí)每刻發(fā)生變化，銀行設(shè)定提前終止的權(quán)利。如果太長時(shí)間突破預(yù)期設(shè)定，銀行通過提前終止權(quán)停止產(chǎn)品，客戶最多拿到保底收益率。而以銀行的經(jīng)驗(yàn)，如果投資人不懂行，像王先生一樣零收益的恐怕不在少數(shù)。

　　套牢損失大

　　劉女士三年前在銀行人員熱情的推薦下，購買了三年期美元固定利率結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品。當(dāng)時(shí)承諾的利息比同期定期存款利息高不少，但隨著美元的連續(xù)加息，劉女士的那點(diǎn)高收益早已無任何優(yōu)勢，而自己無權(quán)提前終止，只能任其套牢。

　　專業(yè)人士購買結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，都會(huì)要求銀行提供詳細(xì)的說明書，然后自己分析掛鉤指數(shù)的走勢，銀行提前終止的概率。但大多數(shù)客戶顯然都無此分析能力�，F(xiàn)在銀行給客戶的說明書越來越簡單，只標(biāo)明預(yù)期最高收益以及銀行單方面的提前終止權(quán)。高收益往往讓投資人將風(fēng)險(xiǎn)完全忽略，并且無法重新做出選擇。

　　依賴心理最可怕

　　除了普通存款，任何投資都會(huì)有風(fēng)險(xiǎn)，而在結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品中，客戶只有接受不能選擇，那么如何在結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品中博取高收益？中國工商銀行北京市分行資金營運(yùn)部副總經(jīng)理張展和經(jīng)理陳琨希望普通投資者能夠做到以下幾點(diǎn)，以摒棄依賴心理。

　　樹立投資意識

　　風(fēng)險(xiǎn)與收益成正比，標(biāo)榜收益高的產(chǎn)品，客戶同時(shí)也要意識到風(fēng)險(xiǎn)也高。投資者要對自己未來的現(xiàn)金流做出合理預(yù)估，在風(fēng)險(xiǎn)承受力內(nèi)選擇。

　　對指數(shù)有初步了解

　　永遠(yuǎn)不要認(rèn)為銀行替你打理財(cái)富。利率、匯率、股指、石油、黃金等，對指數(shù)熟悉才能投資與此掛鉤的產(chǎn)品。自己的投資眼光決定收益，銀行就是收取手續(xù)費(fèi)的。

　　不受銀行左右

　　銀行可以提供材料、預(yù)測、分析等，但負(fù)責(zé)任的銀行不應(yīng)該也不能讓投資者去投資某個(gè)產(chǎn)品，所以客戶要向銀行索要詳細(xì)的產(chǎn)品資料，但不要因?yàn)槭倾y行的產(chǎn)品就放心投入。

　　比較銀行報(bào)價(jià)

　　在結(jié)構(gòu)相同、期限相同的情況下，不同銀行產(chǎn)品的預(yù)期收益率會(huì)有差異。投資人要比較銀行的具體運(yùn)作和交易，爭取獲取價(jià)差。